Satsuki och Mei har flyttar till ett nytt hus på landet med sin pappa. Deras mamma ligger på sjukhus, men ska snart få komma hem. Först blir de rädda för det stora, nya huset men snart upptäcker de att där finns något magiskt. Kring huset växer skog där Satsuki och Mei träffar en stor och märklig varelse. Varelsen är Totoro som är skogens väktare och tillsammans med honom börjar ett underbart äventyr.
